BitMEX

Что такое BitMEX?
  • BitMEX — биржа пиринговой торговли, предлагающая контракты с кредитным обеспечением. Все сделки осуществляются в биткоинах.
  • BitMEX работает только с биткойном. Вся прибыль и убытки указываются в биткойнах, даже если вы покупаете и продаете контракты на альткоины. BitMEX не работает с фиатными валютами.
  • BitMEX позволяет вести торговлю с высоким кредитным плечом.

В BitMEX есть пять основных навигационных вкладок:

  • Торговля: панель трейдинга BitMEX. Здесь можно выбрать финансовые инструменты, которыми вы хотите торговать, выбрать величину кредитного плеча, разместить и отменить ордеры, просмотреть важную информацию о контрактах и данные о позициях.
  • Аккаунт: на этой вкладке отображаются вся информация о вашем аккаунте, в том числе текущий доступный баланс маржи в биткойнах, информация о депозитах и выведенных средствах, история сделок и партнерские программы, в которых вы участвуете.
  • **Контракты: ** это важная вкладка, содержащая информацию об истории финансирования, минимальном размере контрактов, предлагаемом кредитном плече, сроке истечения контрактов, финансировании, данные о ценах базовых индексов и истории исполнения расчетов. Там же можно найти и другую важную для трейдеров информацию.
  • Справочные материалы: это образовательный раздел BitMEX. Здесь можно изучить информацию о фьючерсах, бессрочных контрактах, о том, как маркируются позиции, когда и как происходит ликвидация позиций, узнать комиссию BitMEX, получить поддержку и найти другие полезные материалы, которые помогут вам понять принципы работы биржи.
  • API: здесь находится информация о разработке и обслуживании подключения к BitMEX с помощью API-интерфейса. Мы предлагаем полнофункциональную архитектуру взаимодействия REST API и мощный протокол соединения WebSocket API.
Обзор биржи

Размещение ордеров

  • Вы можете разместить ордеры различных типов на покупку и продажу, нажав опцию «Разместить ордер» в торговой панели.
  • Перед тем как ордер будет внесен в биржевую книгу, система проверяет, достаточно ли доступного баланса для покрытия минимальной начальной маржи. Если у трейдера уже есть открытая позиция по этому инструменту, система также проверяет, достаточно ли средств на счете, чтобы покрыть изменения поддерживающей маржи и PNL, если позиция будет исполнена по цене ордера. При наличии достаточных средств ордер размещается в книге ордеров. Примечание. Открытые ордеры, которые не выполнены или отменены, уменьшают доступный баланс капитала на сумму начальной маржи по этим ордерам.

Маржа и прибыли и убытки (PNL)

Перед началом торговли необходимо финансировать маржинальный аккаунт в биткойнах. Вся маржа и PNL деноминированы в биткойнах. Мы советуем ознакомиться с терминологией, лежащей в основе условий маржинальной торговли.

Бессрочные и фьючерсные контракты

  • Ниже приводятся важные правила относительно начальной маржи (НМ):
    • Для ордеров на покупку требуется начальная маржа = (НМ * контракты * цена лимитного бида * коэффициент). Комиссия резервируется с использованием цены лимитного бида; однако фактическая комиссия будет рассчитана на основе окончательной цены исполнения.
    • Для ордеров на продажу требуется начальная маржа = (НМ * Контракты * Максимум (цена лимитного аска, лучший бид) * Коэффициент). Комиссия резервируется с использованием цены лимитного аска или лучшего аска на этот контракт (берется аск, который выше). Фактическая комиссия будет рассчитываться на основе окончательной цены исполнения.
    • Трейдер не вносит начальную маржу, если его ордер уменьшает размер позиции.
    • Если трейдер выставляет на рынке одновременно бид и аск, начальная маржа будет взиматься с чистой совокупной суммы выставленных ордеров (купить — продать). Ордеры на продажу по-прежнему требуют внесения начальной маржи, за исключением случаев, когда ордеры уменьшают размер текущих позиций. Например, если трейдер покупает (ставит бид) 20 контрактов на сумму $100 и продает (ставит аск) 15 контрактов на сумму $150, начальная маржа будет взиматься только с чистой суммы по 5 контрактам на покупку (20 — 15) и с 15 контрактов на продажу.
    • Если в контракте используется маркировка справедливой цены, начальная маржа вычисляется по-другому. Если ордер на покупку размещается выше цены маркировки или если ордер на продажу размещается ниже цены маркировки, трейдер должен полностью покрыть разницу между ценой ордера и ценой маркировки. Например, если цена маркировки составляет $100, а трейдер ставит бид на 10 контрактов суммой $110, тогда требуемая начальная маржа = (НМ * 10 контрактов * $110 * Коэффициент) + (100% * 10 контрактов * ($110 — $100) * Коэффициент).
  • Поддерживающая маржа (ПМ) вычисляется на основе цены маркировки контракта.
    • Для всех позиций требуется поддерживающая маржа = (ПM \ * контракты \ * цена маркировки \ * коэффициент). Сумма комиссии за закрытие всех открытых позиций также будет добавлена к сумме поддерживающей маржи. Это минимальная сумма маржи, необходимая, чтобы избежать ликвидации позиций.

Контракты ВВЕРХ (прибыль на росте) и ВНИЗ (прибыль на падении)

  • Инвесторы могут открывать только чистые длинные позиции по контрактам BitMEX ВВЕРХ и ВНИЗ; открытие коротких позиций (на продажу) невозможно.
  • Контракты BitMEX ВВЕРХ и ВНИЗ — полностью маржируемые продукты.
  • При открытии ордеров на покупку требуемая маржа = (кол-во контрактов * цена лимитного бида).
  • Ордеры на продажу можно открыть только для уменьшения размера существующей длинной позиции; с них не списывается маржа.
  • Если у трейдера есть ордеры как на покупку (бид), так и на продажу (оффер) по активу, маржа будет начисляться на общую сумму ордеров на покупку, поскольку ордеры на продажу могут быть открыты только для уменьшения размера существующей длинной позиции.

BitMEX оставляет за собой право изменять требования к марже. О любых таких изменениях BitMEX обязуется уведомлять трейдеров по электронной почте.

Финансирование и исполнение расчетов

  • Бессрочные контракты на BitMEX подлежат финансированию. Примеры расчетов финансирования можно найти в спецификациях бессрочных контрактов. История финансирования также доступна по всем бессрочным контрактам.
  • По бессрочным контрактам не исполняются расчеты, поэтому комиссия за расчеты не взимается.
  • При исполнении контракта позиция закрывается по цене исполнения.
  • После истечения срока контракта прибыли и убытки по нему за весь период его обращения начисляются или списываются на счет/со счета трейдера в биткойнах. Этот контракт больше не будет отображаться в разделе «Позиции».
  • Все расчеты, выполненные BitMEX, являются окончательными.

Сбой в работе рынка (СРР — Market Disruption Event (MDE))

  • В случае возникновения сбоев в работе биржи, влияющей на цены индексов, BitMEX может объявить о СРР. В этом случае мы проинформируем пользователей о том, как это повлияет на исполнение расчетов или дату экспирации затронутых контрактов.
    • Трейдеры будут уведомлены по электронной почте; объявление о СРР также будет размещено на торговой панели.
  • Решение об объявлении СРР BitMEX принимает по своему единоличному усмотрению. Любые такие решения являются окончательными.
Авто-делевериджинг

Обзор автоматического сокращения кредитного плеча (далее авто-делевериджинг — Auto-Deleveraging (ADL))

Рыночная позиция трейдера передается в ликвидационный модуль BitMEX после того, как она была ликвидирована. Если позиции не могут быть ликвидированы к тому моменту, когда рыночная цена достигает уровня цены банкротства, ADL автоматически закрывает рыночные позиции трейдеров на основании приоритета с учетом размера прибыли и величины кредитного плеча.

Цена, при которой рыночные позиции трейдеров закрываются, – это цена банкротства первоначально ликвидированного ордера.

Приоритетность закрытия позиций посредством ADL

Ваша позиция в очереди всегда указывается с помощью индикатора. Этот индикатор показывает уровень приоритетности ваших рыночных позиций в очереди в виде сегментов, каждый из которых равен 20%:

В приведенном выше примере все «цветовые сегменты» индикатора горят. В случае невозможности выполнения ликвидации по рыночной цене ваши позиции могут подвергнуться делевериджингу.

Страховой фонд используется для предотвращения автоделевериджинга (ADL). Если ресурсы фонда, выделенные для определенного контракта, закончились, выполняется ADL.

В случае делевериджинга вам будет направлено соответствующее уведомление. Открытые ордеры будут отменены и вы можете повторно ввести параметры.

Расчет приоритета ранжирования

Приоритетность делевериджинга определяется на основе величины прибыли и кредитного плеча. В первую очередь закрываются позиции трейдеров с более высокой прибыльностью и кредитным плечом.

Расчет ранжирования выглядит следующим образом:

  • Ранжирование = Процентное соотношение прибыли и убытков (PNL) * Эффективный леверидж (если процент PNL > 0) = Процент PNL / Эффективный леверидж (если процент PNL < 0), где
  • Эффективный леверидж = |(Значение маркировки)| / (Значение маркировки — Стоимость банкротства)
  • Процент PNL = (Значение маркировки — Среднее значение входа) / |(Средняя стоимость входа)|
  • Значение маркировки = Стоимость позиции по цене маркировки
  • Стоимость банкротства = Стоимость позиции по цене банкротства
  • Средняя стоимость входа = Стоимость позиции по средней цене входа
  • Система разделяет такие рыночные позиции на длинные и короткие и ранжирует их от более высоких к более низким.
Комиссии

Бессрочные контракты

СерияКред. плечоМейкерТейкерФинанс. лонговФинанс. шортовИнтервал финанс-ния
Bitcoin (XBT)100x-0.0250%0.0750%0.0294%-0.0294%каждые 8 hours
Ethereum (ETH)50x-0.0250%0.0750%0.0702%-0.0702%каждые 8 hours

Отрицательная комиссия означает, что трейдер получит рибейт. Ставки финансирования изменяются в зависимости от рыночных ставок кредитования. Подробную информацию см. ниже.

Традиционные фьючерсы

СерияКред. плечоМейкерТейкерИсполнение расчетов
Bitcoin (XBT)100x-0.0250%0.0750%0.0500%
Bitcoin Cash (BCH)20x-0.0500%0.2500%0.0000%
Cardano (ADA)20x-0.0500%0.2500%0.0000%
Ethereum (ETH)50x-0.0500%0.2500%0.0000%
Litecoin (LTC)33.33x-0.0500%0.2500%0.0000%
Ripple (XRP)20x-0.0500%0.2500%0.0000%
Tron (TRX)20x-0.0500%0.2500%0.0000%
Токен EOS (EOS)20x-0.0500%0.2500%0.0000%

На момент расчетов с открытых позиций будет взиматься расчетный сбор.

Контракты ВВЕРХ

СерияКред. плечоКомис. мейкераКомис. тейкераИсполнение расчетов
Bitcoin (XBT)1x0.0000%0.0000%0.0000%

Контракты ВНИЗ

СерияКред. плечоКомис. мейкераКомис. тейкераИсполнение расчетов
Bitcoin (XBT)1x0.0000%0.0000%0.0000%

Другие комиссии

Финансирование

Обмен платежами финансирования по бессрочным контрактам, таким как XBT/USD , производится между держателями длинных и коротких позиций через определенный интервал финансирования. Положительная сумма на странице вашей торговой истории означает, что вы произвели платеж финансирования; отрицательная сумма означает, что вы получили финансирование за этот интервал. BitMEX не взимает комиссию за получение или выплату финансирования.

Депозиты/вывод средств

BitMEX не взимает комиссию за пополнение счета и вывод средств. При выводе биткойнов взимается минимальная комиссия Bitcoin Network, которая динамически устанавливается в зависимости от нагрузки блокчейна.

Нестандартные типы ордеров

Скрытые ордеры/Ордеры «Айсберг»

По скрытому ордеру всегда выплачивается комиссия тейкера. По ордеру «Айсберг» комиссия тейкера выплачивается до тех пор, пока скрытое количество контрактов не будет полностью выполнено, после чего он становится обычным ордером, и его владелец будет получать комиссию мейкера на количество, которое не скрывается.

Партнерские программы

BitMEX предлагает полную партнерскую программу.

Эта программа предусматривает следующие преимущества:

  • Вы (партнер) получаете процент комиссионных, выплачиваемых вашими рефералами.
  • Ваши рефералы в течение ограниченного срока получают скидку от комиссии.

Пользователи, подписавшиеся по действующей партнерской ссылке, получат скидку в размере 10% в течение 6 месяцев.

Схемы вознаграждения могут отличаться в зависимости от типа контракта; скидка действует в отношении всех контрактов.

Аффилированные лица (партнеры) получают процент от общей суммы комиссии, выплаченной рефералами. Процент выплачивают в биткойнах в кошелек на BitMEX. Реферал генерирует партнерские комиссии на протяжении всего времени до того момента, пока его аккаунт не будет удален. Процент получаемой комиссии зависит от активности (оборота в биткоинах) счета реферала.

Если направленный пользователь (реферел) регистрируется в течение 7 дней после перехода по реферальной ссылке, его счет закрепляется за партнером.

Схема выплат партнерам

Итоговая сумма сделок рефералов (в биткойнах)% от комиссий
> 0 XBT10%
> 1 000 XBT15%
> 10 000 XBT20%

Выплаты производятся ежедневно в 12:01 (UTC).

Безопасность

Безопасность кошелька

BitMEX использует первую в своем роде систему ввода и вывода средств, требующую утверждения (подписи) транзакций несколькими лицами. Все адреса BitMEX являются мультисигными, и все средства хранятся в офлайн-хранилищах.

Система безопасности гарантирует, что даже в случае полного взлома системы, которая включает веб-серверы, торговый механизм и базу данных, у злоумышленника не будет доступа к достаточному количеству ключей, необходимых для кражи средств.

Перед отправкой каждая заявка на вывод средств в индивидуальном порядке проверяется не менее чем двумя сотрудниками BitMEX. Никакие секретные ключи не хранятся на облачных серверах; для хранения основной суммы средств используется «холодное» хранилище.

Все адреса депозитов, отправленные системой BitMEX, проверяются внешней службой, чтобы гарантировать, что они содержат ключи, управляемые учредителями. Если открытые ключи не совпадают, система немедленно отключается, и торговля приостанавливается.

Безопасность системы

Системы BitMEX используют систему безопасности мирового уровня Amazon Web Services.

Для получения доступа ко всем системам BitMEX требуется пройти несколько видов аутентификации, включая предоставление аппаратных токенов. Обмен данными между отдельными системами возможен только через разрешенные и контролируемые каналы.

Безопасность торговой системы

Торговая система BitMEX является первой в своем роде. База данных и инструментарий торговой системы BitMEX написаны на языке kdb+, часто используемом крупными банками в высокочастотных торговых приложениях, что гарантирует пользователям торговой системы BitMEX беспрецедентную скорость и надежность.

BitMEX использует скорость системы не только для увеличения количества транзакций в секунду, но и для выполнения полной проверки рисков после каждого размещения ордера, каждой сделки, исполнения расчетов, ввода и вывода средств. Сумма всех счетов в системе должна постоянно быть равна нулю. Если это условие не выполняется, трейдинг немедленно прекращается.

Безопасность средств связи

BitMEX предоставляет дополнительное шифрование PGP всех автоматических электронных сообщений. Если вы хотите воспользоваться этой функцией, нажмите «Мой аккаунт» и введите открытый ключ PGP.

После активации PGP-шифрования системы BitMEX будут шифровать и подписывать все автоматические электронные сообщения, отправленные вам с адреса support@bitmex.com.

Если вы хотите обратиться в BitMEX, используйте адрес электронной почты и открытый ключ, указанные на странице «Технические контакты».